Escenario de mercado 

El mercado de financiación del comercio estaba valorado en 10.880,50 mil millones de dólares en 2024 y se prevé que alcance la valoración de mercado de 21.181,13 mil millones de dólares en 2033, con una tasa compuesta anual del 7,83% durante el período previsto 2025-2033.

El panorama del mercado mundial de financiación del comercio ha experimentado un impulso sin precedentes en 2023, impulsado por la expansión de las transacciones transfronterizas y plataformas comerciales innovadoras que atienden tanto a participantes institucionales como minoristas. El volumen de negocios diario promedio en divisas ha aumentado a 7,5 billones de dólares este año, lo que refleja una mayor volatilidad monetaria y requisitos activos de cobertura. Los flujos de pagos transfronterizos ascienden ahora a 156 billones de dólares estadounidenses, lo que indica fuertes actividades de importación y exportación y entradas de remesas. Los inversores institucionales han intensificado su presencia en las finanzas sostenibles, y Europa reporta acuerdos centrados en ESG por valor de 650 mil millones de dólares. La negociación de derivados sigue siendo sólida, ya que Estados Unidos promedia 30 millones de contratos diarios entre opciones y futuros.

Importantes instituciones financieras como JPMorgan Chase, Goldman Sachs y Citigroup están reforzando sus capacidades tecnológicas para satisfacer la creciente demanda de ejecución rápida y clases de activos diversificadas en el mercado de financiación del comercio. La Bolsa de Valores de Nueva York, con un volumen comercial diario promedio de 90 mil millones de dólares estadounidenses, continúa atrayendo liquidez global. Este entorno vibrante ha inspirado a más de 4500 empresas de tecnología financiera a ampliar las soluciones de corretaje digital adaptadas a carteras de activos múltiples. Mientras tanto, los fondos cotizados en bolsa controlan la impresionante cifra de 10 billones de dólares estadounidenses en activos globales bajo gestión, lo que ilustra el creciente apetito de los inversores por productos rentables, líquidos y transparentes. Alrededor de 130 países están explorando las monedas digitales de los bancos centrales, revelando un futuro en el que el comercio financiero puede incorporar moneda fiduciaria tokenizada.

Las innovaciones recientes subrayan un creciente énfasis en la velocidad, la seguridad y las prácticas sostenibles. Las nuevas cuentas de corretaje minorista en el mercado de financiación del comercio de Asia aumentaron a 7 millones durante el primer semestre de 2023, lo que demuestra una ola de compradores y vendedores con conocimientos digitales. Las asociaciones entre las principales bolsas y nuevas empresas de tecnología financiera han avanzado en los acuerdos basados ​​en blockchain, reduciendo los tiempos de liquidación de días a horas. La investigación en curso sobre modelos de riesgo impulsados ​​por la IA está fomentando una mayor confianza entre los actores institucionales que buscan mitigar la volatilidad en tiempo real. En conjunto, estos acontecimientos confirman que el comercio financiero mundial está en una trayectoria prometedora, con tecnología escalable y objetivos de sostenibilidad impulsados ​​por los inversores que configuran una perspectiva de mercado resiliente. 

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Dinámica del mercado 

Exploración de impulsores: las soluciones de liquidación emergentes basadas en criptomonedas aceleran rápidamente los procesos de liquidación global instantánea para obtener mayores ganancias de liquidez

La adopción de mecanismos de compensación basados ​​en criptomonedas en 2023 ha abierto nuevas fronteras para la liquidación en tiempo real, permitiendo a los bancos y administradores de activos a gran escala en el mercado de financiación del comercio abordar las ineficiencias de los sistemas heredados. Los observadores de la industria estiman que las transacciones de monedas estables en cadena superaron los 11 billones de dólares estadounidenses a nivel mundial este año, lo que refleja un apetito significativo por la liquidación transfronteriza casi instantánea. Los conglomerados financieros, incluidos varios bancos del G20, han colaborado en programas piloto para integrar la compensación basada en criptomonedas, y al menos 50 millones de transferencias transfronterizas utilizaron monedas estables solo durante el segundo trimestre. Estos procesos a gran escala, habilitados por blockchain, reducen la dependencia de intermediarios, reduciendo así los errores de transacción y acortando drásticamente los ciclos de conciliación.

Las redes de pago tradicionales, si bien históricamente sólidas, a menudo requieren períodos prolongados para la liquidación de fondos, especialmente en diferentes jurisdicciones en el mercado de financiación del comercio. Las soluciones basadas en criptomonedas evitan estos retrasos al permitir el intercambio directo de activos sin múltiples cámaras de compensación. Los observadores señalan que aproximadamente 11 bancos centrales internacionales se asociaron en 2023 para probar marcos de contabilidad distribuida para liquidaciones mayoristas, lo que subraya un mayor reconocimiento institucional de las arquitecturas basadas en monedas digitales. Al mismo tiempo, surgieron más de 30 custodios de activos digitales con soluciones de autorización especializadas, lo que refleja el impulso del mercado para reforzar la confianza y el cumplimiento normativo en este espacio. Estos custodios dependen de protocolos criptográficos, lo que garantiza la seguridad de los registros de transacciones incluso en condiciones comerciales de gran volumen.

A medida que se amplía la adopción, los proveedores de tecnología se esfuerzan por integrar capacidades de gestión de riesgos y características de cumplimiento directamente en las plataformas blockchain. Más de cuatro consorcios líderes de blockchain han reunido recursos este año para establecer protocolos estandarizados para la firmeza de la liquidación, los marcos de custodia y la verificación de identidad. Estos avances promueven la claridad en un sector incipiente que a menudo se ve agobiado por la incertidumbre jurídica en el mercado de financiación del comercio. Al fusionar activos criptográficos con procesos de compensación automatizados, los participantes del mercado pretenden abordar la fricción de liquidez global. Esta innovación no solo fomenta la interconexión entre los mercados regionales, sino que también agiliza los horarios de negociación al ofrecer capacidades operativas 24 horas al día, 7 días a la semana, lo que en última instancia estimula una nueva era de movilidad fluida del capital.

Tendencia: Los crecientes derivados vinculados a la sostenibilidad ganan popularidad entre los participantes del mercado conscientes de los factores ESG a nivel mundial como incentivos a la inversión responsable

Los derivados vinculados a la sostenibilidad han captado un mayor interés en 2023 a medida que las corporaciones y los inversores alinean sus carteras con objetivos ambientales y sociales. Estimaciones aproximadas indican que estos contratos especializados han alcanzado un valor nocional de 280 mil millones de dólares, lo que refleja la demanda de empresas que buscan formas de cubrir su exposición financiera y al mismo tiempo cumplir con los parámetros de sostenibilidad. Varios bancos de inversión globales en el mercado de financiamiento del comercio lanzaron nuevas líneas de productos este año, adaptando derivados que integran indicadores clave de desempeño relacionados con la intensidad de carbono o las prácticas laborales. Este enfoque alinea los resultados comerciales con un progreso mensurable en los objetivos ESG, incentivando el comportamiento corporativo positivo en múltiples industrias.

Para adaptarse a esta tendencia creciente, las bolsas de valores de Asia y Europa han introducido segmentos de cotización especializados para instrumentos impulsados ​​por la sostenibilidad. Los analistas estiman que al menos 85 bonos vinculados a la sostenibilidad recientemente cotizados obtuvieron superposiciones de derivados en 2023, lo que demuestra la combinación de los mercados de renta fija y derivados para estrategias ESG cohesivas. Las carteras institucionales en el mercado de financiación del comercio monitorean dichos instrumentos, y más de 60 fondos de pensiones en todo el mundo adoptan métricas ESG estandarizadas en contratos de derivados por primera vez. En particular, los centros de finanzas verdes como Singapur y Luxemburgo están perfeccionando las directrices regulatorias para promover la transparencia y la divulgación uniforme, asegurando que los productos vinculados a la sostenibilidad sigan siendo creíbles y verificables.

Los participantes del mercado también han introducido soluciones tecnológicas para rastrear los datos de desempeño en tiempo real. Las plataformas de software ahora incluyen paneles de control automatizados que miden las compensaciones de carbono, los factores de impacto social y las auditorías de terceros. Datos recientes sugieren que 15 importantes administradores de activos ampliaron su cobertura vinculada a la sostenibilidad al comercio de materias primas, cerrando la brecha entre las finanzas responsables y la adquisición de materias primas. A medida que los directorios corporativos vinculan cada vez más los incentivos ejecutivos al desempeño ESG, estos derivados brindan un mecanismo tangible para alinear la rentabilidad con objetivos éticos y ecológicos. En última instancia, la creciente aceptación de los derivados vinculados a la sostenibilidad subraya un movimiento más amplio en las finanzas globales, destacando las estrategias con conciencia social como una dimensión principal y rentable del comercio moderno.

Desafío: La fragmentación regulatoria complica el cumplimiento unificado de las actividades comerciales digitales transfronterizas en medio de normas de supervisión divergentes

Las regulaciones geográficamente inconexas presentan un desafío formidable para los ecosistemas de comercio digital en 2023, particularmente para las instituciones que operan en múltiples jurisdicciones en el mercado de financiamiento del comercio. Informes recientes sugieren que actualmente hay 130 marcos regulatorios diferentes en vigor en todo el mundo, cada uno de los cuales impone requisitos distintos sobre los protocolos Conozca a su cliente (KYC) y la adecuación del capital. Como resultado, las entidades financieras multinacionales a menudo se enfrentan a procesos complejos de concesión de licencias, que limitan su capacidad para ampliar sus ofertas o lanzar nuevos servicios comerciales digitales sin problemas. En un entorno en el que las transacciones financieras transfronterizas diarias superan los 156 billones de dólares, las normas contradictorias introducen ineficiencias que pueden obstaculizar el crecimiento y la innovación.

Los proveedores de tecnología han tratado de abordar esta fragmentación mediante el desarrollo de software de cumplimiento que automatice las obligaciones de presentación de informes específicas de la región. Al menos 40 bancos importantes han invertido en plataformas integradas que pretenden reducir el trabajo de cumplimiento manual al fusionar el análisis de datos con actualizaciones en tiempo real sobre nuevas regulaciones. Si bien estas herramientas alivian algunas cargas, los observadores destacan que los instrumentos de comercio digital, que van desde tokens de valores hasta complejos derivados criptográficos, caen en zonas grises regulatorias en ciertos mercados emergentes. En jurisdicciones más establecidas, las interpretaciones estrictas a menudo se repiten en múltiples órganos de supervisión, lo que resulta en auditorías superpuestas y plazos extendidos para la resolución de disputas en el mercado de financiamiento del comercio.

En respuesta, los grupos internacionales de fijación de estándares han comenzado a coordinarse para armonizar las reglas del comercio digital. Este año se han firmado más de 25 memorandos de entendimiento transfronterizos, con el objetivo de simplificar los procedimientos de supervisión y alinear las definiciones de los instrumentos basados ​​en blockchain. Sin embargo, el progreso sigue siendo desigual y muchas áreas críticas, como la protección del consumidor y la privacidad de los datos, siguen variando drásticamente entre regiones. Las instituciones financieras que no pueden adaptarse a esta supervisión en forma de mosaico corren el riesgo de sufrir desaceleraciones operativas, especialmente si se les exige detener actividades comerciales específicas en espera de aclaraciones regulatorias. 

Análisis segmentario 

Por ofrendas

Las cartas de crédito siguen siendo una herramienta dominante de financiación del comercio y representan casi el 39% del mercado de financiación del comercio. Este liderazgo refleja su capacidad para mitigar el riesgo de contraparte y al mismo tiempo garantizar el pago puntual en acuerdos transfronterizos. Microeconómicamente, la intermediación bancaria tradicional garantiza que los exportadores reciban fondos una vez que se validan los documentos de envío. Macroeconómicamente, los tipos de cambio volátiles y la cambiante dinámica crediticia global amplifican la dependencia de las cartas de crédito. En 2023, la Guía definitiva de cartas de crédito de TFG informó más de cuatro millones de nuevas emisiones de cartas de crédito en todo el mundo, lo que indica una fuerte demanda de acuerdos respaldados por documentos. El valor medio de las transacciones ascendió a 2,7 millones de dólares, lo que confirma su importancia en el comercio de alto valor. HSBC apoyó este año transacciones basadas en monedas locales por un valor de 60 mil millones de dólares, lo que revela la magnitud de la participación de los bancos globales. Sólo Asia-Pacífico inició alrededor de 450.000 solicitudes de emisión, lo que refleja la creciente preferencia de las economías emergentes por instrumentos seguros. Mientras tanto, más de 200.000 PYME adoptaron LC para reducir el riesgo de pago en empresas en el extranjero.

Los bancos, los grandes exportadores y los importadores siguen siendo los principales usuarios finales, aunque las empresas más pequeñas están adoptando cada vez más las CL para salvaguardar los flujos de ingresos. En la práctica, los exportadores dependen del desembolso garantizado una vez que se verifica la evidencia del envío, lo que garantiza un flujo de caja constante. Por otro lado, los importadores en el mercado de financiación del comercio aprovechan las LC para confirmar la calidad del producto y el envío oportuno antes de liberar los fondos. Esta alineación de intereses mejora la confianza dentro de las cadenas de suministro globales, donde las interrupciones logísticas y los obstáculos regulatorios pueden crear demoras costosas. Además, los mayores requisitos de cumplimiento en el comercio transfronterizo impulsan la popularidad de las cartas de crédito, ya que los bancos involucrados examinan cada documento relevante. A una escala más amplia, las políticas comerciales estabilizadas en los países emergentes y desarrollados alientan a las CL a realizar proyectos de infraestructura a gran escala e inversiones de capital complejas. A medida que la digitalización y las soluciones basadas en blockchain maduran, las cartas de crédito están preparadas para mantener su liderazgo, ofreciendo seguridad inigualable y disputas minimizadas. riesgo y eficiencia operativa en un entorno comercial internacional en evolución.

Por tipo de comercio 

La financiación de las exportaciones representa la mayor parte del mercado mundial de financiación del comercio, con más del 54,68% de las transacciones transfronterizas bajo su paraguas. Esta prominencia tiene sus raíces en una combinación de expansión de proveedores, esquemas de crédito a la exportación respaldados por el gobierno y la proliferación de empresas emergentes. mercados como centros de producción. Los exportadores obtienen acceso a líneas de crédito previas y posteriores al envío que estabilizan el flujo de caja durante ciclos de envío prolongados. Según un análisis de la Cámara de Comercio Internacional, los bancos otorgaron apoyo a la financiación de exportaciones por valor de 2,3 billones de dólares en todo el mundo este año, lo que indica un sólido respaldo institucional. En el mismo período, el Export-Import Bank de China registró más de 180 mil millones de dólares dedicados a la financiación de exportaciones, lo que pone de relieve el papel de los bancos políticos a la hora de impulsar el comercio exterior. Una encuesta de la industria destacó más de 70.000 acuerdos de financiación de exportaciones sólo en el Sudeste Asiático, lo que subraya los crecientes volúmenes comerciales de la región. Los comerciantes de materias primas obtuvieron préstamos promedio superiores a 1.200 millones de dólares para envíos a gran escala en 2023.

Este crecimiento sostenido surge de factores clave, incluida una mayor competencia entre los exportadores y la evolución de los marcos regulatorios diseñados para reducir las barreras comerciales. En particular, las economías avanzadas como el mercado de financiación del comercio de Estados Unidos y Alemania ofrecen garantías de crédito a la exportación para alentar a los fabricantes locales a expandirse a mercados extranjeros no explotados. . Al mismo tiempo, países emergentes como Vietnam e India son testigos de un aumento constante de la demanda de crédito relacionado con las exportaciones, impulsado por mejoras de infraestructura y bases de producción diversificadas. Los subsidios gubernamentales y las tasas de interés más bajas sobre los créditos a la exportación también atraen a empresas que buscan escalar globalmente sin sobrecargar su capital de trabajo. Como resultado, tanto las grandes empresas multinacionales como los pequeños productores pueden acceder a estructuras de financiación sofisticadas adaptadas a sus cronogramas operativos. Sumado al auge de las plataformas digitales que agilizan la documentación y reducen los procesos manuales, se espera que la financiación de las exportaciones se expanda aún más en los próximos años. Su flexibilidad para cerrar las brechas de pago fomenta la colaboración transfronteriza entre empresas de distintos tamaños.

Por proveedores

Los bancos dominan el mercado de financiación del comercio con una participación de mercado del 64,87% debido a sus extensas redes globales, influencia regulatoria y profundas reservas de capital. Como intermediarios importantes, suscriben y facilitan una amplia gama de instrumentos (cartas de crédito, garantías y soluciones financieras de la cadena de suministro) que garantizan tanto la liquidez como la mitigación del riesgo. En 2023, un estudio consolidado del Banco de Pagos Internacionales reveló que los bancos comerciales emitieron colectivamente productos de financiación del comercio valorados en más de 10 billones de dólares, lo que refleja la confianza continua en las instituciones bancarias. Sólo JPMorgan Chase apoyó transacciones comerciales que superaron los 1,5 billones de dólares, lo que pone de relieve la escala de los proveedores de primer nivel. HSBC amplió su segmento de financiación del comercio incorporando alrededor de 8.000 nuevos clientes corporativos este año, impulsado por la demanda de servicios financieros combinados. El tiempo promedio de procesamiento para el cumplimiento documental se redujo a 24 horas en los principales bancos, lo que destaca las mejoras tecnológicas en los flujos de trabajo de transacciones. En las economías emergentes, los bancos locales formaron más de 500 alianzas transfronterizas, reforzando la distribución del crédito en todo el mundo.

Un factor clave detrás del liderazgo de los bancos en el mercado de financiación del comercio es su capacidad para ofrecer servicios de extremo a extremo, desde factoring y descuento de facturas hasta seguros de crédito a la exportación. Su infraestructura de cumplimiento también tranquiliza a los reguladores y socios comerciales, como un sólido sistema de conocimiento del cliente. y los procedimientos contra el blanqueo de dinero reducen el riesgo de transacciones fraudulentas. Además, instituciones líderes como Citibank y Standard Chartered invierten mucho en digitalización, utilizando plataformas basadas en blockchain para acelerar los ciclos de liquidación y reducir los costos operativos. Estas iniciativas resuenan en las corporaciones que valoran la documentación simplificada y las aprobaciones de crédito casi instantáneas. Otra ventaja es la confianza de marca global que tienen los bancos, lo que alienta a las pequeñas y grandes empresas a asociarse para transacciones transfronterizas. Al mantener equipos dedicados a la financiación del comercio y atención al cliente las 24 horas, los bancos satisfacen los requisitos complejos de la cadena de suministro en múltiples zonas horarias. A medida que evolucionan las plataformas digitales y las colaboraciones de tecnología financiera, los bancos siguen estando bien posicionados para mantener su dominio, ofreciendo servicios integrados que abordan la creciente sofisticación del comercio global.

Por aplicación 

La financiación del comercio tiene su uso más frecuente en el mercado de financiación del comercio internacional, lo que refleja las complejidades del comercio transfronterizo, las fluctuaciones monetarias y los riesgos multijurisdiccionales. La aplicación internacional tiene más del 67,55% de cuota de mercado. En 2023, las transacciones comerciales transfronterizas mundiales realizadas mediante instrumentos de financiación del comercio superaron los 14 billones de dólares, según datos compilados por Swift e ICC. Los bancos de Asia procesaron alrededor de siete millones de solicitudes de financiación del comercio internacional este año, lo que ilustra el papel central de la región en el crecimiento impulsado por la manufactura y las exportaciones. Mientras tanto, la Organización Mundial del Comercio registró más de 29 millones de documentos de envío verificados electrónicamente a través de canales bancarios, lo que indica una creciente adopción de procesos de financiación del comercio digitalizados. El Export-Import Bank de la India otorgó casi 45 mil millones de dólares en apoyo a la financiación del comercio exterior para transacciones salientes, lo que pone de relieve aún más el énfasis en la financiación de proyectos en el extranjero. Las principales líneas de contenedores y proveedores de logística colaboraron en más de 300 iniciativas de digitalización para alinear los procesos de envío con las funcionalidades de financiación del comercio, reduciendo los retrasos en el papeleo.

La demanda principal proviene de los exportadores e importadores que dependen de estructuras financieras para afrontar condiciones de pago extendidas, garantizar el desempeño y protegerse contra la incertidumbre política. A medida que las empresas ingresan a nuevos territorios en los mercados de financiamiento del comercio, enfrentan regímenes regulatorios desconocidos, creando instrumentos como cartas de crédito. y seguros de crédito a la exportación, fundamentales para la mitigación de riesgos. Las industrias que dependen en gran medida de cadenas de suministro complejas (incluidas la automotriz, la electrónica y la farmacéutica) impulsan una parte sustancial de esta demanda, y los productores de varios niveles buscan financiamiento para cubrir los costos de importación de materias primas y el envío de productos terminados. Otro factor es el papel cada vez mayor de las cadenas de valor globales: los fabricantes en Europa a menudo adquieren componentes de Asia, los envían a los mercados de América del Norte y dependen de instrumentos financieros para cerrar las brechas de flujo de efectivo. Este flujo que se cruza entre continentes requiere soluciones sólidas de financiación del comercio que puedan adaptarse a diversos protocolos aduaneros y cronogramas de envío. En consecuencia, el uso internacional sigue siendo la piedra angular de la financiación del comercio, lo que facilita las expansiones globales y genera nuevas oportunidades de mercado.

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Análisis Regional 

Asia Pacífico ha consolidado su posición como el mercado de financiación del comercio líder en el mundo, con más del 42,79 % de cuota de mercado, combinando una producción manufacturera masiva y amplias redes transfronterizas. Sólo en 2023, registró transacciones de financiación del comercio por valor de 560.000 millones de dólares, superando a todas las demás regiones en volumen. La Cámara de Comercio Internacional documentó más de cinco millones de emisiones de cartas de crédito en economías clave como China, Japón y Corea del Sur en el primer trimestre de este año, lo que refleja el fuerte apetito de la región por instrumentos financieros estructurados. Una revisión del Banco Mundial identificó 150 mil millones de dólares en acuerdos transfronterizos denominados en yuanes por parte de exportadores chinos, destacando una tendencia creciente del uso de moneda regional en la financiación del comercio. La Plataforma de Comercio en Red de Singapur procesó más de 600.000 facturas electrónicas a mediados de 2023, lo que demuestra cómo la digitalización está acelerando las aprobaciones de crédito tanto para importadores como para exportadores. Mientras tanto, Fintech Asia informó sobre 2.000 nuevas asociaciones entre bancos y empresas de tecnología dedicadas a mejorar los procesos de documentación automatizados en los puertos asiáticos, reduciendo el error humano y acelerando la velocidad de las transacciones.

Este dominio en el mercado de financiación del comercio está respaldado por factores económicos como proyectos de infraestructura a gran escala, incentivos respaldados por el gobierno y cambios continuos en las cadenas de suministro globales hacia los mercados asiáticos. El Banco Asiático de Desarrollo ha asignado 4.000 millones de dólares para reducir las brechas de financiación del comercio en Vietnam e Indonesia, lo que refleja el compromiso multilateral de sostener el crecimiento en las economías fronterizas. Solo los exportadores de semiconductores de Corea del Sur obtuvieron 5 mil millones de dólares en financiamiento de la cadena de suministro este año, lo que refuerza la capacidad de la región para fomentar sectores de alto valor. Hong Kong y Shanghai juntos facilitaron 200 millones de dólares en líneas de crédito a corto plazo para proveedores de productos electrónicos en el segundo trimestre, lo que indica un flujo constante de capital de trabajo para apoyar la manufactura avanzada. En toda la región, más de 150 bancos ofrecen ahora soluciones especializadas de financiación del comercio que combinan cartas de crédito tradicionales con herramientas digitales de vanguardia, lo que convierte a Asia Pacífico en una plataforma integral para diversas necesidades comerciales. Con la Iniciativa de la Franja y la Ruta de China impulsando más de 200 desarrollos de infraestructura en mercados financieros comerciales emergentes y gigantes del comercio electrónico como Alibaba aumentando las ventas transfronterizas, la región está posicionada para mantener su liderazgo, aprovechando la innovación, la inversión a gran escala y las políticas progresistas. mantener un próspero ecosistema de financiación del comercio en los años venideros.

Principales jugadores en el mercado de financiación del comercio 

• Banco Asiático de Desarrollo
• Banco Barclays
• Wells Fargo & Co.
• Banco Santander S.A.
• Banco autorizado estándar
• Banco de América Corp.
• Banco Real de Escocia
• BNP Paribas SA
• Morgan Stanley
• Citigroup Inc.
• Mitsubishi Ufj Financial Group Inc.
• Grupo Credit Agricole
• JPMorgan Chase & Co.
• Comercio Allianz
• HSBC Holdings Plc.
• HSBC Holdings Plc.
• Otros jugadores destacados

Descripción general de la segmentación del mercado:

Por tipo de oferta

• Crédito comercial
• Carta de crédito
• Adelanto en efectivo
• Financiación de órdenes de compra (PO)
• Descuento de cuentas por cobrar
• Préstamos a plazo
• Guía de carga
• Seguro
• Otros

Por tipo de comercio

• Financiamiento de exportaciones
• Financiamiento de importaciones

Por modelo operativo

• Tradicional
• Digital

Por proveedor

• Bancos
• Casas de financiación comercial
• Compañías de seguros
• Otros

Por aplicación

• Doméstico
• Internacional

Por usuario final

• Pymes
• Grandes Empresas

Por industria

• Fabricación
• Venta minorista y comercio electrónico
• Construcción
• Otros

Por región

• América del norte
  • Estados Unidos
  • Canadá
  • México
• Europa
  • Europa occidental
    • el reino unido
    • Alemania
    • Francia
    • Italia
    • España
    • Resto de Europa occidental
  • Europa Oriental
    • Polonia
    • Rusia
    • Resto de Europa del Este
• Asia Pacífico
  • Porcelana
  • India
  • Japón
  • Australia y Nueva Zelanda
  • Corea del Sur
  • ASEAN
  • Resto de Asia Pacífico
• Medio Oriente y África
  • Arabia Saudita
  • Sudáfrica
  • Emiratos Árabes Unidos
  • Resto de MEA
• Sudamerica
  • Argentina
  • Brasil
  • Resto de Sudamérica